乙企业2019年12月31日资产负债表(简表)如下表所示：(单位

乙企业2019年12月31日资产负债表(简表)如下表所示：(单位：万元) 乙企业2020年的相关预测数据为：销售收入20000万元，新增留存收益100万元；各项与销售收入变化有关的资产负债表项目预测数据如下表所示：(单位：万元) 要求： 　　(1)建立总资金需求模型； 　　(2)根据第(1)问得出的总资金需求模型，测算2020年资金需求总量； 　　(3)测算2020年外部融资需求量。

【正确答案】：　（1）年度不变资金（a） 　　＝（1000＋570＋1500＋4500）－（300＋390） 　　＝6880（万元） 　　每元销售收入所需变动资金（b）＝（0.05＋0.14＋0.25）－（0.1＋0.03）＝0.31（元） 　即：Y＝6880＋0.31X 　　

按此模型计算得出的资金需求总量为“预计资产总额－预计应付账款－预计应付费用”，即“预计的筹资性负债和股东权益合计”。 　　（2）2020年资金需求总量＝6880＋0.31×20000＝13080（万元） 　　

即2020年预计的筹资性负债和股东权益合计为13080万元。 　　（3）2019年筹资性负债和股东权益合计＝12000－1500－750＝9750（万元） 　　或者： 　　2019年筹资性负债和股东权益合计＝2750＋2500＋3000＋1500＝9750（万元） 　　2020年需要增加的资金量＝13080－9750＝3330（万元） 　　2020年外部融资需求量＝3330－100＝3230（万元）